Sửa Luật Chứng khoán: Tăng cường quản lý, kiểm soát sự tuân thủ của công ty chứng khoán

Ông Nguyễn Kim Long, Giám đốc Luật và Kiểm soát tuân thủ, Công ty Cổ phần Chứng khoán SSI.

Tại dự thảo Luật Chứng khoán (sửa đổi), cơ quan soạn thảo đã bổ sung thêm nhiều điều khoản quy định cụ thể liên quan tới các tổ chức kinh doanh chứng khoán, cụ thể hơn là các công ty chứng khoán. Ông có đánh giá như thế nào về những nội dung này?

Có thể thấy rằng, dự thảo Luật Chứng khoán (sửa đổi) lần này đã có nhiều thay đổi trong quy định về tổ chức kinh doanh chứng khoán như: Thay đổi một số điều kiện cấp giấy phép; tách giấy phép của công ty chứng khoán thành hai giấy gồm giấy phép hoạt động và giấy chứng nhận đăng ký kinh doanh; liệt kê chi tiết các nghiệp vụ mà tổ chức kinh doanh chứng khoán được làm. Dự thảo Luật cũng phân loại công ty chứng khoán theo quy mô hoạt động; lập quỹ bảo vệ nhà đầu tư; quy định cụ thể việc tổ chức kinh doanh chứng khoán nước ngoài mở chi nhánh tại Việt Nam; trách nhiệm giám sát giao dịch chứng khoán tại công ty chứng khoán…

Phải khẳng định rằng những thay đổi này là cần thiết nhằm nâng cao chất lượng hoạt động của công ty chứng khoán và bảo về nhà đầu tư.

Theo ông, việc bổ sung như vậy có tạo được hành lang pháp lý cho công ty chứng khoán phát triển cả về chất và lượng, đồng thời tăng khả năng cạnh tranh với các tổ chức kinh doanh chứng khoán nước ngoài khi họ được phép hoạt động tại Việt Nam?

Một trong những thay đổi lớn trong quy định về hoạt động của công ty chứng khoán là các nghiệp vụ được phép thực hiện được liệt kê chi tiết trong Luật. Với cách làm này sẽ giúp tăng cường quản lý, kiểm soát sự tuân thủ của công ty chứng khoán.

Sửa Luật Chứng khoán: “Mở cửa” hơn với nhà đầu tư nước ngoài (HQ Online) - Sáng 24/5, Uỷ ban Chứng khoán Nhà nước tổ chức họp báo giới thiệu về dự án Luật Chứng khoán sửa đổi. ...

Tuy nhiên, ở một góc độ khác, những quy định như vậy sẽ làm hạn chế sự sáng tạo và khả năng cung cấp dịch vụ của công ty chứng khoán. Thực tế đã chứng minh, quy định của pháp luật luôn đi sau nhu cầu của cuộc sống. Do vậy, việc liệt kê chi tiết các sản phẩm, nghiệp vụ là không bao giờ đủ, hơn nữa, cũng không ai dự báo được trong thời gian 5 năm, 10 năm nữa thì thị trường đòi hỏi công ty chứng khoán phải cung cấp những sản phẩm, dịch vụ nào. Vì vậy, tôi vẫn mong quy định về sản phẩm, nghiệp vụ của công ty chứng khoán theo hướng mở hơn để các công ty được chủ động thiết kế sản phẩm phù hợp với nhu cầu của nhà đầu tư và phù hợp với thế mạnh của từng công ty. Như vậy, sản phẩm sẽ đa dạng và các công ty chứng khoán không phải cạnh tranh với nhau chỉ bằng mức phí.

Vậy, dưới góc độ nhà đầu tư, những quy định như vậy có đủ để bảo vệ nhà đầu tư khi tham gia thị trường chứng khoán không, thưa ông?

Tại dự thảo Luật Chứng khoán (sửa đổi) có bổ sung quy định về quỹ bảo về nhà đầu tư. Thực chất, đây là quy định mới nhằm bảo vệ nhà đầu tư khi công ty chứng khoán mất khả năng thanh toán. Tuy nhiên, với quy định này, cơ chế đóng góp và mức đóng góp cần được quy định hợp lý để tránh trường hợp công ty chứng khoán khỏe mạnh phải đóng góp để thanh toán chi phí cho sai phạm của công ty chứng khoán bị mất khả năng chi trả. Mức đóng góp quá cao thì làm tăng chi phí hoạt động của công ty chứng khoán, nhưng đóng góp quá thấp thì mức độ đền bù cho nhà đầu tư lại không đáng kể. Vì vậy, vẫn cần có thêm quy định chi tiết hơn về vấn đề này.

Sửa Luật Chứng khoán: "Cú hích" giúp nâng hạng thị trường chứng khoán Việt Nam (HQ Online) - Thị trường chứng khoán Việt Nam đang bước vào thời kì phát triển mạnh mẽ và đứng trước nhiều cơ hội cũng như ...

Thường vụ Quốc hội: Đảm bảo sự thống nhất khi sửa Luật Chứng khoán (HQ Online) - Chiều 16/4, dưới sự điều hành của Phó Chủ tịch Quốc hội Phùng Quốc Hiển, Ủy ban Thường vụ Quốc hội cho ...

Đặc biệt, dự thảo Luật nên bổ sung quy định kiểm soát người hành nghề chứng khoán và các tiêu chuẩn đạo đức nghề nghiệp đối với người hành nghề chứng khoán. Đội ngũ người hành nghề chứng khoán là người cung cấp sản phẩm, dịch vụ của công ty chứng khoán cho khách hàng, tiếp xúc trực tiếp với khách hàng nên dễ phát sinh tiêu cực. Người hành nghề chứng khoán tự nguyện tuân thủ quy tắc đạo đức nghề nghiệp là cách hữu hiệu nhất để nâng cao tính chuyên nghiệp của đội ngũ, hạn chế tiêu cực và bảo vệ lợi ích của khách hàng.

Xin cảm ơn ông!

Sửa Luật Chứng khoán: Kỳ vọng dòng vốn ngoại đổ vào thị trường Việt Nam (HQ Online) - Dự thảo Luật Chứng khoán sửa đổi sẽ được trình Quốc hội cho ý kiến trong kỳ họp thứ 7. Với nhiều nội ...